華夏時(shí)報(bào)記者? ?梁寶欣? ?深圳報(bào)道

　　10月18日，碧桂園（02007.HK）旗下碧桂園地產(chǎn)集團(tuán)有限公司召開(kāi)“22碧地03”債權(quán)人會(huì)議，審議《關(guān)于提前兌付“22碧地03”債券本金及應(yīng)付利息的議案》等。

　　據(jù)了解，碧桂園此次召開(kāi)22碧地03持有人會(huì)議，主要議案是提前兌付本筆債券的本金及應(yīng)付利息，并于10月18日9：00—17：00就議案內(nèi)容進(jìn)行表決。

　　碧桂園方面向《華夏時(shí)報(bào)》記者表示，本次發(fā)起提前償還議案，主要是為了推進(jìn)公司于9月24日披露的萬(wàn)達(dá)商管相關(guān)交易的交易程序。

　　設(shè)有股權(quán)質(zhì)押的反擔(dān)保措施

　　10月16日，碧桂園旗下的碧桂園地產(chǎn)集團(tuán)有限公司發(fā)布公告，將于10月18日召開(kāi)“22碧地03”債權(quán)人會(huì)議，審議《關(guān)于提前兌付“22碧地03”債券本金及應(yīng)付利息的議案》等。

　　公告指出，10月18日召開(kāi)的“22碧地03”債權(quán)人會(huì)議主要討論兩項(xiàng)議案：一是關(guān)于豁免本次會(huì)議召開(kāi)相關(guān)程序要求的議案，二是關(guān)于提前兌付“22碧地03”債券本金及應(yīng)付利息的議案。而此次會(huì)議采用通信表決形式，表決時(shí)間為當(dāng)天的9：00至17：00。債權(quán)登記日為2024年10月17日。

　　資料顯示，2022年12月13日，碧桂園完成發(fā)行了“碧桂園地產(chǎn)集團(tuán)有限公司2022年面向?qū)I(yè)投資者公開(kāi)發(fā)行公司債券（第二期）（品種二）”（即“22碧地03”），發(fā)行規(guī)模2億元，票面利率4.00%，債券期限2年，附第1年末發(fā)行人票面利率選擇權(quán)及投資者回售選擇權(quán)。截至10月16日，“22碧地03”債券余額為2億元，票面利率為4.00%。

　　“22碧地03”提前兌付方案顯示，發(fā)行人計(jì)劃提前兌付本期債券全部未償還本金及2023年12月13日至提前兌付日期間的應(yīng)付利息。

　　值得一提的是，“22碧地03”是在首批央地聯(lián)動(dòng)增信新模式支持下發(fā)行的，由廣東中盈盛達(dá)融資擔(dān)保投資股份有限公司（下稱(chēng)“中盈盛達(dá)”）提供全額無(wú)條件不可撤銷(xiāo)的連帶責(zé)任保證擔(dān)保。不過(guò)，中盈盛達(dá)2022年12月7日披露的相關(guān)公告也指出，碧桂園地產(chǎn)集團(tuán)或其關(guān)聯(lián)公司應(yīng)就本公司于擔(dān)保協(xié)議項(xiàng)下的義務(wù)向本公司提供反擔(dān)保。

　　彼時(shí)有來(lái)自資本市場(chǎng)的消息顯示，碧桂園能夠成功發(fā)行“22碧地03”，有部分原因是質(zhì)押了珠海萬(wàn)達(dá)商管的股份作為反擔(dān)保。

　　涉及萬(wàn)達(dá)商管股權(quán)轉(zhuǎn)讓

　　距離“22碧地03”原兌付日（2024年12月13日）僅剩不到兩個(gè)月，為什么碧桂園還要提前兌付債券？

　　碧桂園方面向記者表示，本次發(fā)起提前償還議案，主要是為了推進(jìn)公司于9月24日披露的珠海萬(wàn)達(dá)商管相關(guān)交易的交易程序。如交易公告披露的程序所示，公司在收到經(jīng)修訂的第二筆資金后，通過(guò)提前償還本筆債券，將解除交易標(biāo)的股份之上既存的質(zhì)權(quán)及質(zhì)押登記，并循序推進(jìn)后續(xù)的經(jīng)修訂三期目標(biāo)股份的轉(zhuǎn)讓事宜。

　　碧桂園于2022年12月13日發(fā)行“22碧地03”由中盈盛達(dá)提供全額無(wú)條件不可撤銷(xiāo)的連帶責(zé)任保證擔(dān)保，但碧桂園亦向中盈盛達(dá)提供反擔(dān)保。

　　公開(kāi)資料顯示，2023年1月，碧桂園旗下子公司金逸環(huán)球（碧桂園間接全資附屬公司）向中信建投、中盈盛達(dá)分別質(zhì)押了8052.89萬(wàn)股、2013.39萬(wàn)股珠海萬(wàn)達(dá)商管股份。

　　2023年12月13日，碧桂園、大連萬(wàn)達(dá)及珠海萬(wàn)贏訂立協(xié)議，金逸環(huán)球有條件地同意向珠海萬(wàn)贏或萬(wàn)達(dá)指定方出售珠海萬(wàn)達(dá)商管1.79%股權(quán)，代價(jià)為30.69億元。

　　據(jù)了解，2021年，在對(duì)珠海萬(wàn)達(dá)商管的投資中，碧桂園方通過(guò)兩個(gè)公司主體參與此次投資，分別為金逸環(huán)球和碧桂園服務(wù)，各自持股1.7945%，各自出資約32.3億元。碧桂園系合計(jì)投資達(dá)64.6億元，持股比例3.589%。

　　而上述碧桂園所出售的資產(chǎn)正是質(zhì)押給中盈盛達(dá)的股權(quán)。碧桂園想要快速完成交易，必須要解除珠海萬(wàn)達(dá)商管股權(quán)質(zhì)押。而想要解除股權(quán)質(zhì)押，只能先完成“22碧地03”兌付。

　　今年9月24日，碧桂園披露了有關(guān)30.69億元出售珠海萬(wàn)達(dá)商管1.79%股權(quán)事項(xiàng)的進(jìn)度，并指出截至公告日期，首期交割日已經(jīng)發(fā)生，據(jù)此，金逸環(huán)球及受讓方已根據(jù)協(xié)議分別轉(zhuǎn)讓首期目標(biāo)股份及支付第一筆資金。

　　碧桂園方、萬(wàn)達(dá)商管集團(tuán)及珠海萬(wàn)贏還在9月24日訂立補(bǔ)充協(xié)議，以修訂代價(jià)的支付安排及首期交割日后的交割程序。而根據(jù)補(bǔ)充協(xié)議，代價(jià)支付安排（包括第二筆資金及第三筆資金的安排）及協(xié)議項(xiàng)下二期目標(biāo)股份的轉(zhuǎn)讓?zhuān)瑫?huì)按修訂方式進(jìn)行。

　　而從修訂條款的款項(xiàng)（c）來(lái)看，受讓方向碧桂園方支付經(jīng)修訂第二筆資金（2.5億元）后15個(gè)工作日內(nèi)，碧桂園方須完成合法及有效地解除余下9006萬(wàn)股二期目標(biāo)股份（經(jīng)修訂三期目標(biāo)股份）之上既存的全部質(zhì)權(quán)及質(zhì)押登記；及向目標(biāo)公司提供就經(jīng)修訂三期目標(biāo)股份轉(zhuǎn)讓予受讓方所需的所有文件及資料。

　　值得一提的是，9月25日，碧桂園服務(wù)控股有限公司（06098.HK，下稱(chēng)“碧桂園服務(wù)”）公告稱(chēng)，下屬子公司將以約31.42億元的價(jià)格出售珠海萬(wàn)達(dá)商管1.49%的股權(quán)。出售事項(xiàng)完成后，碧桂園物業(yè)香港將仍持有珠海萬(wàn)達(dá)商管約0.31%的股份。

　　境外債務(wù)重組方案暫未公布

　　碧桂園還在9月24日的公告中指出，金逸環(huán)球根據(jù)補(bǔ)充協(xié)議收到的出售目標(biāo)股份余下所得款項(xiàng)凈額擬用于本集團(tuán)的境外重組。

　　不過(guò)，碧桂園目前仍未公布境外債務(wù)重組方案。今年7月，碧桂園發(fā)布公告，在代表銀行債權(quán)人的協(xié)調(diào)委員會(huì)及代表債券持有人的項(xiàng)目小組的支持下，香港高等法院批準(zhǔn)了該公司的延期申請(qǐng)，清盤(pán)呈請(qǐng)聆訊被延期至2025年1月20日，公司將繼續(xù)有序地推進(jìn)境外債務(wù)重組。

　　此外，10月18日，碧桂園地產(chǎn)集團(tuán)有限公司公告，鑒于發(fā)行人已對(duì)“H20碧地3”“H20碧地4”兌付安排事項(xiàng)完成召開(kāi)債券持有人會(huì)議，并經(jīng)債券持有人會(huì)議調(diào)整了本期債券的本息兌付安排，關(guān)于本期債券增信手續(xù)辦理時(shí)限的債券持有人會(huì)議已經(jīng)召集完畢，發(fā)行人向上海證券交易所申請(qǐng)“H20碧地3”“H20碧地4”自2024年10月21日開(kāi)市起復(fù)牌。

　　責(zé)任編輯：張蓓? ?主編：張?jiān)?/p>