21世紀經(jīng)濟報道記者 邊萬莉 杭州報道 “在增長問題上，不管是資產(chǎn)規(guī)模還是收入盈利，我們希望是‘合理增長、質(zhì)量優(yōu)先、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、立足長期’”。近日，杭州銀行（600926.SH）董事長宋劍斌在該行2024年半年度業(yè)績說明會上如是表態(tài)。

　　2024年上半年，該行營業(yè)收入193.4億元，同比增長5.36%；歸母凈利潤99.96億元，同比增長20.06%?？傎Y產(chǎn)1.98萬億，較上年末增長7.79%。不良貸款率維持低位0.76%；撥備覆蓋率545.17%；核心一級資本充足率8.63%，較年初提升0.47個百分點。

　　整體看，杭州銀行上半年業(yè)績?nèi)匀槐３指咚僭鲩L，資產(chǎn)規(guī)模穩(wěn)步擴表，資產(chǎn)質(zhì)量保持穩(wěn)定，內(nèi)生資本補充能力提升。在復(fù)雜多變的經(jīng)濟形勢之下，該行同樣面臨著凈息差收窄、逾期貸款增加等挑戰(zhàn)。展望下半年，杭州銀行領(lǐng)導(dǎo)班子提出，未來將在努力穩(wěn)定息差實現(xiàn)輕資本發(fā)展的同時，重點提高服務(wù)型業(yè)務(wù)收入，以適應(yīng)新的低息差的市場環(huán)境。

　　生息資產(chǎn)同比增長9.84%，將重點提高服務(wù)型業(yè)務(wù)收入

　　拆解營收結(jié)構(gòu)看，非息收入對增速的拉動作用明顯。2024年上半年，杭州銀行利息凈收入119.67億元，同比增長0.46%；利息凈收入占營業(yè)收入比重61.88%，占比較上年同期下降3.02個百分點。非利息凈收入73.73億元，同比增長14.43%；非利息凈收入占營業(yè)收入比重為38.12%，較上年同期上升3.02個百分點。

　　據(jù)半年報，杭州銀行其他非利息收入主要由投資收益和公允價值變動損益組成。報告期，公司其他非利息收入為52.63億元，較上年同期增加11.62億元，增幅28.32%。其中投資收益為46.22億元，較上年同期增加16.48億元，增幅55.40%，主要是由于交易性金融資產(chǎn)投資收益增加。

　　資產(chǎn)規(guī)模增長也是重要的正向貢獻項。2024年上半年，杭州銀行生息資產(chǎn)16901.47億元，同比增長9.84%。截至報告期末，發(fā)放貸款及墊款總額 9013.33 億元，較上年末增長 11.68%；發(fā)放貸款及墊款總額占資產(chǎn)總額比例 45.41%，較上年末上升 1.58 個百分點。

　　今年以來，央行持續(xù)引導(dǎo)金融業(yè)增加值“擠水分”，多次提及銀行要逐步淡化規(guī)模情結(jié)。宋劍斌在業(yè)績發(fā)布會上表態(tài)稱，在增長問題上，不管是資產(chǎn)規(guī)模還是收入盈利，我們希望是“合理增長、質(zhì)量優(yōu)先、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、立足長期”。

　　他解釋說，“合理增長，也可以理解為可持續(xù)的增長。今年上半年，杭州銀行信貸同比增長了16.5%，券商分析報告顯示上市城商行上半年平均貸款增速是12.9%，全體上市銀行是8.9%。宋劍斌表示，貸款是一個核心資產(chǎn)，我們的速度不是最高的，但是是相對合理的。我們認為總資產(chǎn)10%-20%的增速對于杭州銀行所處的發(fā)展階段而言是處于合理區(qū)間的。”

　　宋劍斌進一步指出，質(zhì)量優(yōu)先，現(xiàn)在的利差總體比以前偏低，更加凸顯了質(zhì)量的重要性，質(zhì)量優(yōu)先在當前是發(fā)展的基礎(chǔ)。結(jié)構(gòu)優(yōu)化，一方面取決于市場需求的變化，另一方面取決于投向的調(diào)整以及優(yōu)化。小微、制造業(yè)、實體經(jīng)濟是杭州銀行的重點，短期的波動會發(fā)生，但不會改變規(guī)劃的長期投向目標。立足長期，不僅要在資產(chǎn)結(jié)構(gòu)上有定力、有信心，同時在收入結(jié)構(gòu)上，也要適應(yīng)現(xiàn)在的趨勢，在努力穩(wěn)定息差實現(xiàn)輕資本發(fā)展的同時，重點提高服務(wù)型業(yè)務(wù)收入。

　　近年來，杭州銀行在團隊、部門、客群、流程上加強了對財富管理、交易銀行方面的投入，目的就是希望能夠適應(yīng)好新的低息差的市場環(huán)境，擁有這樣的適應(yīng)能力，對于穩(wěn)定收入和效益的增長有非常重要的戰(zhàn)略意義。

　　凈息差下降8BP，未來仍有壓力但也在逐步緩解

　　受廣義利率水平以及信貸市場需求的綜合影響，今年上半年銀行業(yè)凈息差出現(xiàn)了較大幅度下降。2024年6月末，銀行業(yè)凈息差1.54%，較上年末下降15BP。杭州銀行2024年6月末凈息差1.42%，較上年末下降8BP，與市場走勢基本保持同向。

　　不過，從季度環(huán)比來看，二季度凈息差有所企穩(wěn)。凈息差下行主要是資產(chǎn)負債利率下行幅度的差異造成。從資產(chǎn)端來看，上半年受宏觀廣義利率變化及LPR下降以及信貸供需因素等影響，市場貸款利率明顯下降，杭州銀行2024年上半年貸款收益率4.35%，較年初下降25個BP，資產(chǎn)收益率3.72%，同比下降21個BP。從負債端來看，2024年6月末，存款付息率2.08%，較上年末下降了11BP，負債付息率2.21%，同比下降10BP。

　　“總體來說，我們感覺凈息差仍有下行壓力，但從邊際來看，下行壓力也在逐步緩解?！焙贾葶y行副行長章建夫說，一方面，受LPR調(diào)降、信貸市場需求的綜合影響，新發(fā)放貸款利率有一定的下行壓力，考慮存量貸款的重定價因素，凈息差仍然有一定的下行壓力。

　　但是，另一方面，新發(fā)放貸款利率下行的幅度在收窄，而且存款付息率受到手工補息規(guī)范以及掛牌利率下調(diào)等因素的綜合影響，整體付息率也在下降。同時，宏觀層面LPR換錨以及微觀層面商業(yè)銀行自身加強經(jīng)營管理來提升定價管理等措施，這些措施一定程度上也有助于緩解凈息差的下行壓力。

　　未來將加大零售信貸投入，個人住房按揭貸款余額增幅4.37%

　　信貸結(jié)構(gòu)上，截至2024年上半年末，杭州銀行個人貸款總額2970億元，較上年末增加169億元，增幅6.0%；對公貸款（含貼現(xiàn)）規(guī)模6044億元，增量773億元，增速達14.7%。

　　杭州銀行副行長張精科介紹，對公貸款新增投放主要集中于水利、環(huán)境、公共設(shè)施管理業(yè)、租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)以及制造業(yè)，特別是制造業(yè)板塊加大了投放力量，增量同比接近上年同期2倍，此外在科創(chuàng)、綠金、商貿(mào)等實體板塊快速增長，尤其加大“五篇大文章”的支持力度。

　　截至上半年末，杭州制造業(yè)貸款余額1005億元，同比增幅23.8%（高于同期全行貸款增幅7.3個百分點）；科創(chuàng)企業(yè)融資余額723億元，同比增長37.8%；綠色貸款余額787億元，同比增長24.7%（高于全行貸款增幅8.2個百分點）；兩增小微貸款余額1439億元，同比增幅19.3%（高于同期貸款增幅2.8個百分點）；兩增貸款占全部貸款比16.0%，同比提升0.4個百分點；普惠涉農(nóng)貸款143億元，同比增長26.3%。

　　對于下半年信貸投放計劃，杭州銀行行長虞利明表示，一是要堅持以“二二五五”戰(zhàn)略規(guī)劃為引領(lǐng)，立足長期主義。加大對零售貸款的投入，杭州銀行在零售業(yè)務(wù)上還有很大的提升空間，特別是普惠金融，還要提高占比。二是持續(xù)發(fā)力“五篇大文章”，加大力度向制造業(yè)、中小企業(yè)、信用小微、跨境金融、科創(chuàng)服務(wù)等板塊轉(zhuǎn)型。抓住浙江省及優(yōu)質(zhì)區(qū)域的轉(zhuǎn)型發(fā)展機會，提升綜合效益。

　　個貸方面，住房貸款備受關(guān)注。報告期末，杭州個人住房按揭貸款余額983.01億元，較上年末增長41.19億元，增幅4.37%，好于去年同期。杭州銀行副行長陳嵐表示，“我行住房按揭貸款規(guī)模受市場成交量影響較大，從房價下跌因素來看沒有明顯直接關(guān)聯(lián)。但從業(yè)務(wù)風(fēng)險層面來看，房價下跌也增加了我們的風(fēng)險控制難度，尤其在首付相對要求較低的區(qū)域，抵押物價值容易出現(xiàn)不能覆蓋債權(quán)的現(xiàn)象，在清收處置環(huán)節(jié)，交易促成時間拉長，延遲變現(xiàn)時間?！?/p>

　　針對上述情況，杭州銀行采取的主要措施包括兩方面：一是在準入環(huán)節(jié)，嚴格審核房產(chǎn)價值的公允性；二是貸款發(fā)放后，定期對房產(chǎn)價格進行“復(fù)估”，及時采取預(yù)警措施。陳嵐表示，下半年仍將持續(xù)深化渠道建聯(lián)，優(yōu)化收單政策，推動全行發(fā)力，總分聯(lián)動提升重點渠道合作份額，推進房貸規(guī)模穩(wěn)步提升。

　　資本充足率同比增加0.34個百分點，內(nèi)生資本補充能力提升

　　資本充足率管理是銀行資本管理的核心。相比于2023年末，杭州銀行今年上半年資本補充壓力稍緩。截至2024年6月末，杭州銀行資本充足率12.87%，同比提升0.34個百分點；一級資本充足率10.92%，同比提升0.34個百分點；核心一級資本充足率8.63%，同比上升0.35個百分點。

　　“杭州銀行的資本管理策略主要立足于內(nèi)生利潤留存以支持業(yè)務(wù)發(fā)展。”章建夫在業(yè)績發(fā)布會上表示，近幾年，杭州銀行內(nèi)生資本補充能力持續(xù)提升，同時資本使用效率不斷增強，已初步實現(xiàn)核心一級資本內(nèi)源良性循環(huán)。

　　一方面，近幾年利潤增幅保持兩位數(shù)增長，提升了內(nèi)生利潤留存能力。2023年、2024年上半年ROE分別為15.57%、9.74%。另一方面，輕資本轉(zhuǎn)型、加大配置資本回報率高的資產(chǎn)等舉措，提升了資本使用效率。數(shù)據(jù)顯示，2024年6月末，單位資產(chǎn)資本占用為59.3%，較年初下降3.2個百分點。

　　章建夫認為，“杭州銀行上半年核心資本超過千億，如果考慮年度分紅及行業(yè)發(fā)展的合理速度，經(jīng)測算，按照現(xiàn)有的ROE、未來的盈利增長和未來業(yè)務(wù)發(fā)展速度，內(nèi)生利潤增長可以保障未來業(yè)務(wù)正常的發(fā)展需要?！?/p>

　　與此同時，杭州銀行也在促成可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股，以外源補充資本。2021年3月，該行發(fā)行了150億元可轉(zhuǎn)債。截至2024年6月末，累計有112萬元可轉(zhuǎn)債已經(jīng)轉(zhuǎn)股。章建夫表示，“如果市場條件允許，投資者也認可，我們希望能夠盡快完成可轉(zhuǎn)債的轉(zhuǎn)股，這將有效補充我行核心一級資本，對保障我行長遠可持續(xù)發(fā)展以及提升股東回報具有重大促進作用?！?；

　　不良率維持低位，核銷貸款規(guī)模同比增加

　　在銀行業(yè)業(yè)績整體承壓的環(huán)境下，杭州銀行資產(chǎn)質(zhì)量保持穩(wěn)定的同時，逾期率和關(guān)注率小幅上行。截至報告期末，杭州銀行不良貸款率 0.76%，與上年末持平。公司類貸款和個人貸款不良貸款率均為 0.76%，分別較上年末下降 0.08 個百分點、上升 0.17 個百分點。

　　其中，零售及對公房地產(chǎn)不良有所上升。截至2024年6 月末，杭州銀行個人貸款、經(jīng)營貸、消費貸不良率分別為 0.76%、 0.91%、1.32%，較上年末上升 17BP、22BP、22BP；對公房地產(chǎn)貸款不良率 7.07%，較上年末上升 71BP。

　　值得關(guān)注的是，截至2024年6月末，關(guān)注類貸款余額47.49億元，較上年末增加15.33億元；關(guān)注類貸款比例0.53%。逾期貸款余額63.29億元，較上年末增加12.87億元；逾期貸款比例0.70%。逾期貸款與不良貸款比例、逾期 90 天以上貸款與不良貸款比例分別為 92.38%和 69.55%，分別較上年末上升 9.85、11.39 個百分點。

　　從上半年關(guān)注類貸款增加的構(gòu)成來看，對公貸款增加11億元左右，大零售貸款增加4億元左右，其中大零售貸款中個人經(jīng)營性貸款增加1.8億元，大零售貸款中的其他品種合計增加約2億元。從逾期貸款增加主要構(gòu)成來看，對公逾期貸款增加5.1億元，網(wǎng)絡(luò)信貸增加逾期貸款4億元左右。

　　“與同類上市銀行相比，我行關(guān)注類貸款比例、逾期貸款比例仍處于相對較低水平?！焙贾葶y行副行長潘華富解釋說，對公關(guān)注類貸款主要受個別房地產(chǎn)企業(yè)五級分類下遷影響，預(yù)計后續(xù)關(guān)注類貸款比例會趨向更加穩(wěn)定。截至目前從最新的排查情況來看，有一定風(fēng)險隱患的房地產(chǎn)開發(fā)貸款均已反映在不良貸款或者關(guān)注類貸款中。

　　對公逾期貸款也主要受個別房地產(chǎn)企業(yè)影響，這些房地產(chǎn)企業(yè)貸款之前已反映在不良貸款中；網(wǎng)絡(luò)貸款因客群更為下沉，當前受經(jīng)濟下行壓力的影響更大，逾期上升有所加快，不過仍然符合我行年初的預(yù)期，也在我們的可控范圍內(nèi)?？傮w而言，盡管今年上半年以來外部經(jīng)濟環(huán)境的不確定性加大，信用風(fēng)險管理壓力在上升，但是我們完全有信心保持全行資產(chǎn)質(zhì)量的基本穩(wěn)定。

　　此外，杭州銀行2024年上半年核銷貸款規(guī)模17.7億元，是去年上半年的3倍多。從業(yè)務(wù)條線看，上半年核銷的構(gòu)成主要有四個方面：公司貸款核銷約8億元；互聯(lián)網(wǎng)金融貸款核銷約5.5億元；小微貸款（不含互聯(lián)網(wǎng)金融貸款）核銷約3億元；個人消費貸款（不含互聯(lián)網(wǎng)金融貸款）核銷約1.1億元。

　　潘華富表示主要是兩個原因，第一，上年同期基數(shù)較低，前兩年核銷年度總額相對來說是很小的數(shù)額；第二，今年不良新生成率比上年有所提高，不過與同類上市銀行相比，我行核銷總額相對較低。杭州行堅持五級分類不良貸款“應(yīng)進盡進”、不良貸款核銷“應(yīng)核盡核”。只要符合不良條件的都會及時下調(diào)到不良，只要符合核銷條件的不良貸款都會積極創(chuàng)造條件盡可能及時核銷，為未來的發(fā)展打下比較堅實的基礎(chǔ)。預(yù)計下半年的核銷額度將會略高于上半年。